Страница
4
Период оборачиваемости дебиторской задолженности (погашения):
(1.8)
Чем больше период оборачиваемости дебиторской задолженности, тем выше риск её непогашения.
Период инкассации долга (Tинк.) рассчитывается исходя из ожидаемой выручки от реализации с отсрочкой платежа за анализируемый период: Page generation 0.011 seconds
(1.9)
Расчёт периода оборачиваемости денежных средств и краткосрочных финансовых вложений выглядят следующим образом:
(1.10)
(1.11)
Основным правилом анализа является соблюдение пропорции: соотношение долей оборотных активов и внеоборотных активов должно быть больше соотношения долей заёмных и собственных средств.
Основой для ускорения оборачиваемости оборотных средств являются величина объема производства продукции и быстрота ее реализации. Между объемом реализации и оборачиваемостью оборотных средств имеется прямая и обратная зависимости.
2. Анализ оборотных средств ОАО "НАРЗ"
2.1 Краткая экономическая характеристика
Новомосковский авторемонтный завод построен в 1951 году. Основным видом деятельности завода, как государственного предприятия являлось производство работ по техническому обслуживанию и ремонту автотранспортных средств. В марте 1993 г. По плану приватизации коллектив завода выкупил в собственность имущество, преобразовался в Товарищество с ограниченной ответственностью, поделив уставной капитал на 19369 долей.
В 1997 году ТОО "НАРЗ" преобразовано в ОАО "НАРЗ" и были выпущены обыкновенные именные акции в бездокументарной форме, размещённые путём обмена на акции долей участников ТОО "НАРЗ".
Основным видом деятельности открытого акционерного общества "Новомосковский авторемонтный завод" является производственная деятельность – техническое обслуживание и ремонт автотранспортных средств, что составляет в общем объёме 89,7% выполняемых услуг.
Затраты вспомогательных производств, общепроизводственные и общехозяйственные расходы распределяются между видами деятельности пропорционально доли доходов от каждого вида в общем доходе организации.
В отчетном году ОАО "НАРЗ" выполнял услуги для организаций, расположенных в разных регионах России: Тульская, Московская, Орловская, Рязанская, Калужская, Челябинская и др.
Основными задачами деятельности ОАО "НАРЗ" являются:
- формирование условий наиболее полного удовлетворения спроса покупателей продукции в рамках среднего сегмента потребительского рынка;
- обеспечение высокого качества производимой продукции;
- обеспечение экономичности осуществления производственно-технологического и торгово-хозяйственного процесса;
- максимизация суммы прибыли, остающейся в распоряжении завода, и обеспечение ее эффективного использования.
Структура ОАО "НАРЗ" представлена на рисунке 3.
Рис.3. Организационная структура ОАО "НАРЗ"
Финансовую службу представляет бухгалтерия в составе 13 человек: бухгалтерия производства, бухгалтерия отдела продаж, главный бухгалтер, в чьи обязанности входит отслеживание денежных потоков, аналитическая сводная отчетность и подготовка финансовой отчетности.
В обязанности первого заместителя генерального директора входит подготовка и ведение всей документации, контроль и подготовка договоров, решение текущих юридических вопросов, получение и оформление необходимых разрешений и лицензий, контроль сертификации продукции.
Основные заказчики и покупатели готовой продукции ООО "Фирма "Техногазавто" и ООО "Завод Автокузовов" заключили договора о частичном использовании для ремонта давальческого сырья, что позволяет снизить материальные затраты ОАО "НАРЗ".
Кроме того, предприятие освоило новый вид услуг – изготовление фургонов на автомобиль "Газель". Работы выполнялись по агентским договорам, заключенным с ООО "Завод Автокузовов", поставлявшим давальческие материалы.
Для оценки основных экономических показателей рассматриваются данные финансовой отчетности предприятия, которые сводятся в агрегированный баланс.
Таблица 1. Агрегированный баланс ОАО "НАРЗ"
СТАТЬЯ БАЛАНСА | Расчет, строка | 2008 г. | |
Начало | Конец | ||
АКТИВ | |||
I. Внеоборотные активы, F | а190 | 128260 | 129520 |
II. Оборотные активы R а | а290 | 190409 | 201342 |
в том числе: | |||
• запасы, Z | а210+а220 | 119176 | 130309 |
• дебиторская задолженность, rd | а230+а240 | 61352 | 63174 |
• денежные средств и КФВ, d | а250+а260 | 9881 | 7859 |
• прочие оборотные активы, r а | а270 | ||
Баланс,В | а300 | 318669 | 330862 |
ПАССИВ | |||
Ш. Капитал и резервы, Ис | Р490 | 199166 | 202076 |
IV. Долгосрочные обязательства, КT | Р590 | 7822 | 7075 |
V. Краткосрочные обязательства, Rp | Рб90 | 111681 | 121711 |
втом числе: | |||
• заемные средства, Кt | Р610 | 79462 | 59277 |
• кредиторская задолженность, r k | Рб20 | 25664 | 47210 |
• прочие пассивы, rp | Р630 ч Р660 | 6555 | 15224 |
Баланс,В | Р700 | 318669 | 330862 |